摘要：
2020年1月14日，為落實(shí)《金融科技（Fintech）生長(zhǎng)規(guī)劃（2019-2020）》、《國(guó)務(wù)院關(guān)于周全推進(jìn)北京市服務(wù)業(yè)擴(kuò)大開放綜合試點(diǎn)工作方案的批復(fù)》，北京市在央行支持指導(dǎo)下率... 2020年1月14日，為落實(shí)《金融科技（Fintech）生長(zhǎng)規(guī)劃（2019-2020）》、《國(guó)務(wù)院關(guān)于周全推進(jìn)北京市服務(wù)業(yè)擴(kuò)大開放綜合試點(diǎn)工作方案的批復(fù)》，北京市在央行支持指導(dǎo)下率先睜開金融科技試點(diǎn)，中人民銀行營(yíng)管部對(duì)6個(gè)擬納入金融科技創(chuàng)新羈系試點(diǎn)的應(yīng)用向社會(huì)公然征求意見。
從相關(guān)文件來看，試點(diǎn)重點(diǎn)強(qiáng)調(diào)了“包容審慎”的羈系框架，將“剛性底線”與“柔性界限”連系，為中國(guó)金融科技行業(yè)的創(chuàng)新帶來新的契機(jī)。作為金融科技前12年的見證者之一，筆者期待已久的金融科技之春天，已來。
文章脈絡(luò)：
1. 這一波新機(jī)遇，誰會(huì)受益；
2. 從P2P網(wǎng)絡(luò)借貸生長(zhǎng)中吸取了什么經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)；
3. 增強(qiáng)金融技防能力都有哪些內(nèi)容。
新機(jī)遇，誰會(huì)受益
誠(chéng)然，從央行向社會(huì)公示的創(chuàng)新應(yīng)用項(xiàng)目中，可以發(fā)現(xiàn)羈系機(jī)關(guān)全力平衡各個(gè)營(yíng)業(yè)板塊促進(jìn)百花齊放的局勢(shì)，國(guó)有商業(yè)銀行、全國(guó)性股份制商業(yè)銀行、大型都會(huì)商業(yè)銀行、整理組織、支付機(jī)構(gòu)、科技公司等均有機(jī)遇，第一波創(chuàng)新應(yīng)用的導(dǎo)向是：物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈、API等，可總結(jié)為新手藝+金融的創(chuàng)新融合。其目的照樣為了解決中小企業(yè)“融資難、融資貴”的問題，同時(shí)，照顧到對(duì)金融消費(fèi)者的“普惠”服務(wù)等。
我們以為，這一波金融科技的盈利，主要受益人有兩類：一是體量大但風(fēng)控水平在國(guó)際上依然落伍的銀行業(yè)；二是要么有場(chǎng)景要么有硬核手藝的互聯(lián)網(wǎng)公司。
銀行業(yè)亟待新科技破局。“大而不強(qiáng)”一直是我國(guó)眾多行業(yè)的通病，金融業(yè)概莫能外。前幾日在北大某學(xué)院開會(huì)，席間學(xué)者業(yè)界討論金融風(fēng)控問題無不憂心忡忡，甚至有Banker以為我們比身邊東南亞一些國(guó)家的風(fēng)控水平都有差距。針對(duì)當(dāng)下情形，要想彎道超車，必須借助新科技才有可能實(shí)現(xiàn)。因此，從這一角度說，人人看到了問題，找到了路徑，羈系又給了“綠燈”，我們信賴會(huì)有更多銀行真正尊重IT職員的偉大引擎作用，而不是以為他們是一群修電腦的。未來，我們?cè)跒閭鹘y(tǒng)銀行服務(wù)時(shí)，有意識(shí)地指導(dǎo)其介入申報(bào)各級(jí)羈系機(jī)關(guān)、自律組織的金融科技試點(diǎn)項(xiàng)目，爭(zhēng)取輔助他們走在行業(yè)前線。
互聯(lián)網(wǎng)公司或者說科技公司也將成為本輪受益者。我們首先看好“有場(chǎng)景”的公司，無需多言，有場(chǎng)景就可締造金融需求，有金融需求就有金融服務(wù)，順理成章，只不過互聯(lián)網(wǎng)公司要知道自己的基本盤是“場(chǎng)景和服務(wù)”，而不是金融機(jī)構(gòu)之間的競(jìng)賽和操作；其次，我們看好“有用戶”的公司，點(diǎn)名網(wǎng)貸平臺(tái)的幾家頭部企業(yè)，他們通過十年左右的服務(wù)，牢牢黏住了“中產(chǎn)階級(jí)”，尤其是其中風(fēng)險(xiǎn)承受能力較強(qiáng)的一批用戶，這群用戶歲數(shù)較輕、受教育水平高是優(yōu)質(zhì)的金融客戶；再次，我們看好“有手藝”的優(yōu)質(zhì)科技公司，去年在清華校友會(huì)發(fā)現(xiàn)了一波外洋歸來的區(qū)塊鏈?zhǔn)炙嚒皹O客”，其手藝水平和營(yíng)業(yè)能力都是世界級(jí)其余，他們也投入了海內(nèi)金融科技的洪流，未來可期。
從P2P行業(yè)生長(zhǎng)吸取的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)
客觀看待網(wǎng)貸興起、生長(zhǎng)和消弭，是各方逐漸成熟的重要表現(xiàn)。應(yīng)該說最初對(duì)于進(jìn)口貨P2P的態(tài)度，各方本著“讓子彈飛一會(huì)”的務(wù)實(shí)精神，自己沒有錯(cuò)。然而，社會(huì)是一個(gè)龐大而關(guān)聯(lián)的系統(tǒng)，牽一發(fā)動(dòng)全身，“點(diǎn)對(duì)點(diǎn)”直接融資的美妙構(gòu)想與“剛性兌付”的現(xiàn)實(shí)碰撞，火星四濺，影響甚廣。
羅振宇被愛奇藝們“搶飯碗”，視頻網(wǎng)站竟“窮”到做知識(shí)付費(fèi)！
一時(shí)間，P2P成了過街老鼠；互聯(lián)網(wǎng)金融也少有人提，作為親歷者，颯姐那時(shí)十分擔(dān)憂是不是金融創(chuàng)新的步子要停下？！金融業(yè)未來另有實(shí)質(zhì)科技創(chuàng)新的機(jī)遇嗎？現(xiàn)實(shí)告訴我們，憂郁是多余的。據(jù)媒體報(bào)道（經(jīng)濟(jì)參考報(bào)《首批金融科技“羈系沙盒”試點(diǎn)應(yīng)用出爐 “包容審慎”羈系護(hù)航金融科技創(chuàng)新》），央行將打造涵蓋機(jī)構(gòu)自治、社會(huì)監(jiān)視、行業(yè)自律、政府羈系的金融科技創(chuàng)新羈系“四道防線”，颯姐明白：
一、機(jī)構(gòu)自治的實(shí)質(zhì)內(nèi)容是“合規(guī)謀劃”，正當(dāng)合規(guī)地舉行創(chuàng)新不能僭越執(zhí)法；
二、社會(huì)監(jiān)視的實(shí)質(zhì)內(nèi)容是“金融消費(fèi)者反饋機(jī)制”，金融消費(fèi)者通過對(duì)金融科技詳細(xì)應(yīng)用的真實(shí)體驗(yàn)，舉行評(píng)價(jià)、建議、投訴、申訴從而反饋給機(jī)構(gòu)或羈系機(jī)關(guān)；
三、行業(yè)自律的實(shí)質(zhì)是“內(nèi)行互相監(jiān)視”，本行業(yè)內(nèi)都是從事類似營(yíng)業(yè)的專業(yè)人士（也可以稱為內(nèi)行），外行看熱鬧，往往看不到事情的要害；內(nèi)行看門道，往往知道本行業(yè)內(nèi)部的潛規(guī)則和真實(shí)盈利模式等（有時(shí)候是反知識(shí)的），內(nèi)行之間相互監(jiān)視往往更得要領(lǐng)，效率高；
四、政府羈系就是以“行政法為依據(jù)”監(jiān)視管理市場(chǎng)流動(dòng)，“相對(duì)確定性”是市場(chǎng)極為渴求的，雖然羈系機(jī)關(guān)面臨龐大市場(chǎng)必須在動(dòng)態(tài)中尋找平衡，已然不易，但為了市場(chǎng)主體有穩(wěn)固預(yù)期，維持詳細(xì)羈系措施的“相對(duì)確定”也許有現(xiàn)實(shí)意義。
增強(qiáng)金融技防能力
要守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的底線，就必須運(yùn)用金融科技“提升跨市場(chǎng)、跨業(yè)態(tài)、跨區(qū)域金融風(fēng)險(xiǎn)”的識(shí)別、預(yù)警、處置能力。憑據(jù)中國(guó)人民銀行《金融科技生長(zhǎng)規(guī)劃（2019-2020年）》第四節(jié)的內(nèi)容，我們先容如下：
首先，完善金融營(yíng)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防控系統(tǒng)，運(yùn)用手藝將風(fēng)險(xiǎn)防控嵌入流程，組織建設(shè)平臺(tái)指導(dǎo)；提高風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別處置的準(zhǔn)確性、及時(shí)性；提升識(shí)別處置能力和防控水平；
其次，落實(shí)網(wǎng)絡(luò)平安執(zhí)法法規(guī)和制度尺度，完善平安手藝系統(tǒng)建設(shè)，增強(qiáng)預(yù)警感知和態(tài)勢(shì)掌握；統(tǒng)籌協(xié)調(diào)，周全提高基礎(chǔ)設(shè)施平安保障能力和連續(xù)性，提升對(duì)事宜的應(yīng)對(duì)能力；
第三，加大信息珍愛力度，確立風(fēng)控長(zhǎng)效機(jī)制，防止金融信息集中泄露；增強(qiáng)管理、健全制度、明確責(zé)任，防止信息的泄露和濫用；
最后，增強(qiáng)新手藝及其應(yīng)用的合規(guī)審查，充實(shí)評(píng)估潛在風(fēng)險(xiǎn)，完善風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)機(jī)制；在可控范圍內(nèi)睜開驗(yàn)證，提升平安質(zhì)量水平。
小 結(jié)
綜上所述，我們堅(jiān)決支持北京市開展金融科技創(chuàng)新羈系試點(diǎn)，對(duì)于北京甚至中國(guó)金融科技行業(yè)的生長(zhǎng)而言，這是一件大好事！同時(shí)，本著把事情辦扎實(shí)的態(tài)度，我們期待細(xì)化激勵(lì)機(jī)制和執(zhí)法應(yīng)急措施。進(jìn)入沙箱的新項(xiàng)目是否可以在合規(guī)上略寬松一點(diǎn)，咱是實(shí)驗(yàn)性項(xiàng)目，“沙箱內(nèi)外有別”；但，若是泛起賠償?shù)龋惨O(shè)立執(zhí)法上的應(yīng)急措施，珍愛金融消費(fèi)者正當(dāng)權(quán)益。
