摘要：
1對韭菜而言，投資是一門玄學。我們知道，投資的邏輯自然跟人性對立，正如巴菲特老爺所言：別人恐懼時我貪心，別人貪心時我恐懼。許多人把這句話視為自己的投資格言，以為韭菜之所以為韭菜，是... 1
對韭菜而言，投資是一門玄學。
我們知道，投資的邏輯自然跟人性對立，正如巴菲特老爺所言：
別人恐懼時我貪心，別人貪心時我恐懼。
許多人把這句話視為自己的投資格言，以為韭菜之所以為韭菜，是由于他們匹敵不了自己的人性，在不應貪心的時刻貪心了，該恐懼的時刻淡定了。
這是對韭菜的誤解。
韭菜是我見過最講投資邏輯的群體，他們是匹敵人性的最強王者，若是單看人物屬性，他們每一個都是萬中無一的投資妙手。
投資是反人性的行為，由于相對于趨利，人人會更傾向于避害，當一項投資的收益跟風險持平的時刻，通俗人會選擇放棄投資，這個叫損失厭惡定律。
比起賺1千元，人們更畏懼失去1千元。
區(qū)別于通俗人，身為最強王者的韭菜，十分憎恨損失厭惡心理，他們深知風險越大收益越高的原理，冒險是他們的座右銘，收益是他們的眼中釘，他們通過自我催眠式的反達爾文進化論訓練，釀成了風險麻木者。
俗稱愛麻士。
別人恐懼時，他們真的很貪心，專挑通俗人不敢碰的投資項目下手。
好比虛擬幣。
通俗人看到的是虛擬，韭菜看到的是科技、盈利、未來和幣。
這叫風口行業(yè)押注論。
他們不是瞎投，韭菜所有投資行為都是有邏輯支持的，歷程無比科學，效果異常玄學，這才是最魔幻的地方。
投資妙手和韭菜之間，只差一個控制風險的區(qū)別。
我是一個徹底的守財奴，重度損失厭惡者。
由于天性云云，我一直以為自己沒什么投資先天，只會惦記著保本，沒出息。
前幾年忙著賺錢，還錯過了一波投資盈利，那時的P2P爆紅，市面上10%收益率的理財產(chǎn)物隨處可見，我沒有珍惜。
直到去年有人告訴我，我已經(jīng)逾越了95%的投資者，極其魔幻。
我險些以為自己就是那只站在風口上的豬，身價暴漲全靠非洲兄弟陪襯。
嘿嘿嘿。
最近兩年，全球的投資環(huán)境都不太行，賺錢越來越難，虧損越來越常見。
只要你不投資，收益率經(jīng)常會秒殺身邊的同伙，很神奇。
我有一個渣男同伙，受顛簸影響，渣起來連自己的錢也不放過。
他前幾年憑運氣賺的錢，近幾年又憑實力投資給了空氣。
這種不在乎天長地久，只在乎曾經(jīng)擁有的精神，深得渣男精髓。
跟自己的錢還要搞什么PUA？我佛了。
經(jīng)由幾輪愛的奉獻，他現(xiàn)在比我還佛，我最多算半佛，他是真佛家。
全名 “佛抵家了”。
最近問過他的投資情形，他說好男子只跟銀行共存亡。
我嫌疑他是想追上我的收益率。
哼，沒門！
2
最近這段時間，許多大佬的資產(chǎn)設置都在更改，大批量現(xiàn)金流入了年金險。
跟變綠了，想找個老實人接盤一樣。
我打聽到，買得最兇的群體，是股票投資者。
這是有可能真被綠了？
根據(jù)以往的履歷判斷，年金險的主要受眾，應該是沒有投資履歷的通俗人才對，由于這玩意的收益不算高，流動性更是一言難盡，最少5年才能動。
用許多大佬的話說，我炒股杠桿多高，一年一套房隨隨便便，搞年金干嘛。
聽說厥后，有人最先賣房。
在前幾年的固收產(chǎn)物高利率時期，年金險只敢喊出 “強制儲蓄+保本保息” 的賣點，不敢提利率，由于提了，保險銷售都不知道是在夸，照樣在黑。
固然，猛吹萬能賬戶結(jié)算利率的破例，究竟他們也不知道自己賣的是什么。
投資跟時代背景拉不開關系，順則發(fā)，逆則綠，簡樸透徹的原理。
08年在股市高點搶著買入牛股的人，現(xiàn)在提到股市就熊得一批，唯有淚千行。
股票投資，只是資產(chǎn)設置中激進的一環(huán)。
許多人對理財有所誤解，實在是前幾年憑一波運氣封神的理財達人太多了，什么通過投資3年賺到100萬，5年1000萬。
近兩年你再看看，這批人要么不敢作聲了，要么最先下海做知識付費，銷售理財焦慮了。
有這批楷模在，許多人剛接觸理財，給自己定的小目的，就是年化收益率10%，這個指標怎么到達呢？
這個環(huán)境下，只有選擇高收益高風險的投資手段，好比股票基金。
資產(chǎn)設置的原則是平衡風險和收益，不是說投股票不行，你買一點，以小博大沒問題，然則一把梭哈就過分了。
豈非是想下海做嫩模？
年金險是資產(chǎn)設置中，用來兜底的一環(huán)。
也是改變個人收入結(jié)構(gòu)單一，最簡樸的路徑。
想實現(xiàn)高年化收益率，跑贏通貨膨脹，從來不是單一理財渠道能做到的，是整個資產(chǎn)設置平衡風險和收益合理化的效果。
年金險最大的作用，是給未來提供連續(xù)穩(wěn)固的現(xiàn)金流。
準時定額給付一筆錢，永不中斷。
只要這筆錢能籠罩一樣平常支出，理論上你就財政自由了。
在投資市場行情變差，其他資產(chǎn)被套牢的時刻，有這部門現(xiàn)金流，你就可以笑看風云，靜待市場回暖，不至于割肉離場。
縱然滿盤皆輸，有條底褲穿，不至于餓死不是？
至于收益率，從來就不是年金險的重點，重點是：
“歷久鎖定一個牢固利率，貫串終身穩(wěn)定”
細品這句話，你也許就能讀懂妙處，特別是面臨終將到來的負利率時代。
3
什么叫負利率？
今天你去銀行存錢，銀行告訴你，不給利息，還要收你的管理費。
江浙滬沒暖氣，聚劃算有脾氣
10萬存一年，釀成9萬9，你干不干？
你可能會罵銀行神經(jīng)病，我把錢存到你這，就犧牲了這筆錢的機會成本，你不僅不給利息，還要收我管理費，是腦子進水了嗎？
這波讓你嫌疑人生的操作，就叫負利率。
這不是什么天方夜譚的神話，在上個月，前央行行長周小川就公然示意：
中國可以只管制止快速地進入負利率時代。
言下之意就是，進入負利率時代，只是時間問題。
無獨有偶，在周大公然講話的前一周，銀保監(jiān)會約談13家人身險公司的總精算師，要求盡快住手銷售預定利率4.025%的年金險。
緣故原由很簡樸，負利率會使保險公司的投資收益率下降，若是產(chǎn)物的預定利率過高，容易泛起利差損風險。
而在全球范圍內(nèi)，負利率早已不是什么稀罕事了。
自2008年美國次貸危急以來，伴隨著經(jīng)濟放緩，越來越多的國家進入負利率時代。
2012年7月，丹麥進入負利率時代；
2014年6月，歐元進入負利率時代；
2015年1月，瑞士進入負利率時代；
2015年2月，瑞典進入負利率時代；
2016年2月，日本再次進入負利率時代。
這里的負利率，指的是名義負利率，即銀行存款基準利率為負。
實在若是算現(xiàn)實利率，人人都是負的。
銀行存款利率跑不贏通貨膨脹，即是現(xiàn)實負利率。
利率反映的是款項的時間成本和機會成本。
當人人都不好賺錢的時刻，為防止虧損，資源的投資行為就會削減，儲蓄行為會增添，更傾向于把錢存在銀行。
然則歷久以往，市場上流通的錢幣就會削減，人民的錢幣所得削減，購買力下降，影響物價下跌，最終會造成通貨緊縮。
為制止發(fā)生通貨緊縮，存款利率就會往下調(diào)，當利率低到一定水平，甚至為負的時刻，儲蓄就沒有了意義。
這時刻資源才愿意重新把錢投入到市場上，該消費的消費，該投資的投資，總比放在銀行被逐步吞噬掉的好，市場的錢幣供應重新到達平衡，經(jīng)濟秩序才得以恢復。
聽起來是不是覺得很辛勞？
負利率時代，想老老實實存款，就得被銀行克扣；
投資風險高，想拿去投資，又要蒙受風險。
左右欠妥人。
這時刻你再轉(zhuǎn)頭去看，年金險的作用之一：
“歷久鎖定一個牢固利率，貫串終身穩(wěn)定”
真香男孩，性感上線。
4
最后一批預定利率4.025%的年金險，沒幾天了。
溫馨提醒：預定利率不等于收益率，別聽其他人瞎扯。
預定利率只是影響保險產(chǎn)物訂價的三要素之一，同胞兄弟另有預定發(fā)生率和預定費用率，他們仨的關系，通過這張圖你可以感受一下：
想明白預定利率，異常簡樸。
你買了一份歷久保險，把保費交給了保險公司，然則不會馬上出險對不對，在你沒拿到理賠款的這款時間，保險公司就可以借用你的保費去做投資。
對你來說，就損失了拿這部門保費去做投資的機會成本。
出于這個緣故原由，保險公司在給產(chǎn)物訂價的時刻，會思量給客戶一些利率回報，這個利率就是預定利率。
預定利率的利益直接體現(xiàn)在保費上，預定利率越高，則保費越廉價。
預定利率跟年金險的收益率沒有直接關系，然則影響收益率的上限。
某種水平上來說，預定利率越高，產(chǎn)物的收益率也會越高。
在上篇文章里，我推薦過一款自己最認可的4.025%年金險【弘康相伴一生】。
效果文章剛發(fā)完沒兩天，就傳出了12月30號產(chǎn)物全網(wǎng)下架的新聞。
差點噴一口嫩血，我寫稿子不容易的，這命也太短了。
由于迫近deadline，這幾天后臺問年金險的新聞最先炸裂，我發(fā)現(xiàn)有許多同伙，不知道該怎么計劃買年金險的金額。
實在這個問題沒有尺度答案，每個人的財政狀況和需求不一樣。
唯一可取的建議是，年金配閑錢，手頭若是有一筆歷久不計劃動用的閑錢，就適合用來設置年金險。
千萬別委曲，拿出這筆錢的條件是，不影響你當下的財政狀況。
為此，我勸退了許多手上閑錢不到一萬，就想買年金的同伙。
本金越大，收益越顯著，買少了沒意義，還影響生涯質(zhì)量，不如舞蹈。
不外有許多同伙，跟我表達過想用一小筆錢“先占坑后加?！?/strong>的需求。
然則相伴一生不支持加保，我篩選了一下，另找了一款支持加保的高收益年金險【星頤】。
同樣是預定利率4.025%訂價的產(chǎn)物，詳情如下。
權(quán)衡一款年金險是否值得入手的焦點尺度，就是看IRR。
IRR代表了現(xiàn)實收益率，是所有理財險的照妖鏡。
從我試算的條件來看，這兩款產(chǎn)物的IRR相差不大，都很高。
然則特點迥異：
星頤是一款妥妥的養(yǎng)老年金險，領取歲數(shù)必須從現(xiàn)在的法定退休歲數(shù)起。
最大的特點，是每年領取的生計金最高，匹敵長壽風險技術(shù)滿分。
而且支持加保，可以先占坑，后面有閑錢了接著買。
加保日期停止領取歲數(shù)的5年前，按60歲領取來算，即是在55歲前都可以隨時追加。
然則星頤在70 歲后，保單的現(xiàn)金價值就會降為 0，此時退保拿不回一分錢，在80 歲后身故金也會降為 0。
我以為不是什么問題，自己拿到手的養(yǎng)老金多，比掛了留給子孫現(xiàn)實吧。
相伴一生的優(yōu)點，不必多說，這是一款綜合性很強的年金險。
拿收益率來說，相伴一生是現(xiàn)在市面最高的一批，隨便算IRR，過了70歲的差別歲數(shù)身故條件下，跟所有同類產(chǎn)物對比，不是老大就是老二。
我是無名漁夫（微信/QQ:181628402）軒鼎創(chuàng)業(yè)旗下講師，為草根提供網(wǎng)上賺錢項目交流技術(shù)方法及最新互聯(lián)網(wǎng)項目分享！歡迎在評論區(qū)留言，也可加我微信QQ交流分享。感謝您一直以來對軒鼎創(chuàng)業(yè)的大力支持！更多干貨可訪問創(chuàng)業(yè)課堂https://www.chuangyeketang.com
